דף הבית / תכנון פרישה / מתי כדאי לצאת לפנסיה?

מתי כדאי לצאת לפנסיה?

קרנות הפנסיה מאפשרות לך לקבל קצבה החל מגיל 60. כחלק מתכנון הפרישה יש לבחון כיצד משפיעה הקדמת הפרישה או דחייתה על ההכנסה הפנויה של הפורש.

למרות גיל הפרישה לנשים עומד על 62 וגיל הפרישה לגברים הוא 67. קרנות הפנסיה מאפשרות לכל חוסך להתחיל לקבל קצבה כבר בגיל 60.

במשך שנים חונכנו לפעול בהתאם להנחה הבסיסית כי דחיית גיל הפרישה תגדיל את הקצבה החודשית, מנגד הקדמת מועד הפרישה אולי תקטין את הקצבה החודשית אך תבטיח לנו מספר גדול יותר של קצבאות.

כיצד דחיית גיל הפרישה משפיע על הגדלת הקצבאות?

דחיית מועד הפרישה תגדיל את קצבת הזקנה שלנו ממספר כיוונים

  1. פרישה בגיל מבוגר פירושה קבלת מספר קטן יותר של קצבאות חודשיות. לכן הקצבה החודשית שנקבל בכל חודש תהייה גבוהה יותר. או במילים אחרות מקדם הפרישה שלנו יהיה נמוך יותר.
  2. דחיית הפרישה גורמת לכסף שלנו להמשיך לצבור תשואה (ריבית) נוספת וכך להמשיך ולגדול.
  3. במידה ונמשיך לעבוד, אפילו במשרה חלקית, אנחנו נמשיך להפקיד והגדיל את החיסכון שלנו בקרן

נניח כי פורש בן 59, שחסך עד כה מיליון שקלים בקרן הפנסיה מתלבט מתי לפרוש. נבחן כיצד דחיית מועד הפרישה מגיל 60 עד לגיל 70 תשפיע על גובה קצבת הזקנה שיקבל.

אותו סכום חיסכון התחלתי שיניב בגיל 60 פנסיית הזקנה של 4,872 ₪ בחודש, יניב בגיל 70 פנסיה כמעט כפולה. גובה הקצבה החודשית בגיל 70 יעמוד על 9,034 ₪.

מה השפיע על הגידול בקצבה?

קצבת הזקנה גדלה בשני אופנים, קודם כל תשואה. סכום החיסכון שעמד בגיל 59 על מליון שקלים, עומד כעת בגיל 70 על 1,579,057 ₪. דבר שני מקדם הפרישה ירד, ממקדם שעמד בגיל 60 על 211 המקדם מגיל 70 עומד על 174.

במידה והחוסך המשיך לעבוד מגיל 60 עד לגיל 70 ולחסוך לפנסיה, החיסכון הפנסיוני שלו המשיך עוד לגדול ויהיה גבוה הרבה יותר.

לדחיית הקצבה יש מחיר כלכלי

לכאורה משתלם להגדיל את פנסיית הזקנה, במקום לקבל קצבה חודשית מצומצמת של 4,800 ₪ אפשר להמשיך לעבוד לדחות את הפרישה בכמה שנים ובמספר שנות חיסכון להגיע לקצבה בגובה של 6,900 ₪ ואף 9,000 ₪.

דחיית גיל הפרישה הגדילה את הקצבה החודשית בממוצע ב- 400 שקלים בעבור כל שנת דחייה. אך האם זה משתלם לכולם?

לדחיית הפרישה יש מחיר כלכלי של אבדן הקצבאות. במקרה הזה החוסך איבד 36 קצבאות מגיל 67 עד לגיל 70.

ואם נלך רחוק יותר, במשך 10 השנים בהם הוא היה יכל לפרוש מגיל 60 עד לגיל 70, הוא אמנם הגדיל את הצבירה שלו ב- 579 אלף שקלים אבל איבד קצבאות בשווי גבוה יותר, 584 אלף שקלים.

האם בכל מצב כדאי לדחות את קבלת הקצבה?

במקום להסתמך על כללי אצבע יש לבצע תחשיב כלכלי לכל פורש, תחשיב שמצד אחד בוחן את הצרכים שלו בפרישה ומצד שני בודק את מקורות ההכנסה שלו לאחר גיל 60. בצד המקורות יש לשאול האם תהייה לפורש הכנסה נוספת ומאיזה גיל הוא יהיה זכאי לקבל קצבת זקנה מביטוח לאומי או זכאי לנצל הטבות מס.

נניח לדוגמה כי פורש המרוויח שכר של 15 אלף שקלים מתלבט האם לפרוש לפנסיה ולהמשיך לעבוד במשרה חלקית שתכניס לו 5,000 ₪ גם לאחר גיל 60.

מכיוון והוא פורש לפני גיל הפרישה, 67, הוא אינו זכאי לקצבת זקנה מביטוח לאומי או לניצול הפטור על הקצבה המזכה. ההכנסות שלו לאחר הפרישה בגיל 60 היו עומדות על 9,872 ₪

פנסיית זקנהשכרקצבה מביטוח לאומיהטבת מס
4,872 ש"ח 5,000 ש"חלאלא

במידה והפורש שלנו היה פורשת, מצבו היה משתנה לטובה. החל מגיל 62 היא זכאית לקבל קצבת זקנה מביטוח לאומי בנוסף לכך היא זכאית גם להטבת המס על הקצבה מקרן הפנסיה, הטבה בגובה 4,155 ש"ח שאינה תלויה בגובה הקצבה שתקבל.

קריאה נוספת:

הידעת? ניתן לנצל את הפטור על קצבה מזכה החל מגיל פרישה, 62 לנשים ו – 67 לגברים

סך ההכנסה החודשית שלה בפרישה היתה עומדת על 12,072 ₪. הכנסה הפטורה ממס.

פנסיית זקנהשכרקצבה מביטוח לאומיהטבת מס
4,872 ש"ח 5,000 ש"ח2,200 ש"ח4,155 ש"ח

במקרה הזה הכדאיות לקבלת הקצבה היתה גדלה.

שכירפורשפורשת
הכנסה12,000 ש"ח12,072 ש"ח פטור ממס9,872 ש"ח חייב במס

הידעת? הכנסה לאחר גיל פרישה פוגעת בזכאות לקצבת זקנה מביטוח לאומי

אל תתעלמו מהמצב הבריאותי

לצד התחשיב הכלכלי, יש לבחון את מצבו הבריאותי של החוסך. מכיוון ומקדם הפרישה זהה לכלל החוסכים ואינו מעניק קצבה מוגדלת לחוסכים בעלי חיים קצרים. חוסך שיודע שתוחלת החיים שלו צפויה להיות נמוכה מזו של האוכלוסייה הכללית, צריך להקדים תשלומים מקרן הפנסיה לרבות הקדמת קצבאות זקנה.

בשורה התחתונה

בתכנון הפרישה יש לזכור כי קיימת הבחנה בין גברים ונשים בין גיל הפרישה לגיל הזכאות לקצבת זקנה מביטוח לאומי. בנוסף קיים פער של חמש שנים באפשרות לניצול הטבות המס על הקצבה המזכה. לאחר מכן יש לבחון את המשמעות של דחיית הפרישה על הכנסתו הפנויה של הפורש מצד אחד ומצד שני את המחיר הכלכלי הכרוך באבדן קצבאות הזקנה.

פורסם במקור בגליון חג הפסח של מגזין אדוויזרלנד

מתי כדאי לצאת לפנסיה? by

אודות נדב טסלר

נדב טסלר, בעל רישיון משווק פנסיוני, משמש כסמנכ"ל מקצועי בהלמן אלדובי פנסיה וגמל, מרצה במכללת נתניה ובעל הבלוג : פנסיוני, להבין את הפנסיה

21 comments

  1. לאנשים בעלי קצבת פנסיה גבוהה, ובלי הכנסה נוספות, גם נושא המס חשוב

    אם לדוגמא, מקבלים 20K לחודש קצבה מגיל 67 , אזי היא תמוסה בשעור מס יותר גבוה מאשר קצבה של 13K מגיל 60 , בגלל שחישוב המס הוא שנתי

    זה כמובן בהנחה שאין הכנסות נוספות

  2. לא נעים להגיד אבל אין שום הבדל מבחינת מה שיקבל הפורש בסה"כ, לבין גיל הפרישה: אם נעשה חישוב לגיל תוחלת החיים של 85, ונכפיל את הקיצבה במספר החודשים לקבלת קיצבה עד 85, מכל גיל פרישה מתקבל אותו סכום. השיקולים צריכים להיות שיקולי תזרים מזומנים, יכולת להסתדר בלי הקיצבה, שיקולי הגנה הדדית בין בני הזוג, בהנחה שמקבל 60% מאיזה קיצבה?, ושיקולי מס.

    • קודם כל, נעים להגיד

      אבל השיקולים שציינת הם בדיוק השיקולים שצריך לקחת בחשבון
      (בהנחה כמובן שבכל המקרים החוסך יגיע לגיל 85)

  3. זה כתבה מגמתית של קרנות הפנסיה בכדי שאנשים יגידו את יציאתם לפנסיה מוקדמת לכן גיל שישים זה הגיל הטוב ביותר לדעתי לצאת לפנסיה וללכת ללמוד בכדי לשמור על תפקוד מוחי תקין

  4. החישוב שלי שונה קצת ואני מיישם אותו הלכה למעשה

    בגלל שאני חושב שמטעמי בריאות לא אגיע לגיל85 אני דוחה את משיכת הקיצבה
    מעבר לגיל 70 איני יודע בדיוק מתי אתחיל למשוך- ואך דחיית משיכה 120 הקיצבאות יהיו גבוהות
    הרבה יותר
    -לאחר 15שנים לאחר קבלת פיצויי פרישה שקיבלתי בגיל57 הטבות המס יגדלו ואז
    אולי אשקול משיכה הונית באופן חלקי אך בכל מקרה הסך הכל שיקבלו יורשיי יהיה הרבה יותר גבוה
    רבים מעמיתים שלי מושכים קיצבה רק מקופת הפיצויים ולא נוגעים בקופת התגמולים
    הם משאירים אותה או לירושה-ואז אין מס ליורשים או כעזרה לסיעוד וירושה

    מדובר בביטוח מנהלים עם הבטחת תשואה 4.25% וצמודת מדד מלפני 1990
    הקיצבה צמודת מדד אני עשיתי חשבון -בשש שנים שלא משכתי קיצבה ,
    הקצבה קמעט ולא השתנתה בגלל ריבוי מדדים שליליים
    אך צריך לשים לב שזאת תוכנית -ולא תמיד התוכניות מתממשות

    אם אני סוגר עיניים ולא משכתי קיצבה, אז יש מס גבוה על כספי פיצויים
    צריך לשים לב לנקודה זאת

  5. לדעתי יש בעיה נוספת בדחית פרישה:
    ברגע שאתה פורש 60% מהסכום שחסכת צמודים למדד + 4.89% ריבית.
    לפני שאתה פורש פחות מ-30% מהסכום שחסכת נמצאים בתנאים אלו.
    לפי זה כדאי לפרוש בגיל מוקדם כי אחרי הפרישה תנאי הכסף שצברת הם טובים יותר.

    (אבקש ממי שיודע לתקן אותי אם טעיתי בהנחות האלו).

    • לארנון
      זה נכון שאחרי הפרישה 60% -אגח מיועדות -אך בחיים תלוי מה חשוב לך באותו פרק בחיים
      את מגוון אפשרויות ומועדים אתה יכול לראות בפוסט
      p=5212

  6. שאלה לנדב:
    האם אני יכול להגדיל את ההפרשה שלי לפנסיה. הכוונה שרק אני מגדיל את ההפרשה ולא המעביד.
    כלומר היום אני והמעסיק מפרישים קצת יותר מ-4000 ש"ח. אני רוצה להגדיל את ההפרשה שלי בעוד 3000 ש"ח מבלי שהמעסיק יגדיל את הפרשותיו ומבלי שאקבל על זה זיכוי ממס הכנסה.
    יחד עם זה הייתי רוצה שהמקדם שלי ישמר.
    האם ניתן לעשות זאת?

    • הפקדה לקרן פנסיה מקיפה היא מוגבלת בתקרה, של 4212 ש"ח בחודש. הפקדה מעבר לכך יש לעשות למוצרים אחרים.
      אין מניעה שתפקיד למוצרים אחרים, בעתיד הקצבה שתייצר תהייה פטורה ממס – קצבה מוכרת.

      במידה ואתה מפקיד לביטוח מנהלים ישן, אתה מוגבל באחוז ההפקדה מהשכר. הדרך היחידה שלך להגדיל את ההפקדה היא להגדיל את השכר.

      • איזה מוצרים פנסיונים נוספים יש? הדבר היחידי שאני שמעתי עליו זה קופות גמל שאפשר לחסוך שם כסף ולקבל אותו או כמזומן (עם מס של 25% ראלי או 15% נומינלי) או קקצבה (פטורה ממס).
        אבל מקדם הקצבה הוא 200 וזה נשמע לי גבוה.

        יש מוצרים פנסיונים אחרים?

        • אתה יכל לחסוך בקרן פנסיה משלימה, קופת גמל או ביטוח מנהלים. לחלופין אתה יכל לחסוך באפיקים אחרים (לא פנסיונים) ולמשוך בעתיד את הכספים כאנונה ולא כקצבה.
          ראה כאן עוד על השימוש באנונה
          https://pensuni.com/?p=3968

  7. האם ניתן לעשות הפסקה לכמה שנים בקבלת הקצבה לאחר שכבר התחלתי לקבלה?
    ועד איזה גיל יבקשו ממני טופס 101? תאום מס? יגיע יום שבו לא אוכל לעשות זאת, האם קשישים צריכים להחזיק רו"ח צמוד?
    הרי הם יודעים בדיוק מי עובד בעבודה נוספת, כמו ביטוח לאומי, וביטוח לאומי אחרי גיל 70 לא מתעניין בהכנסות.

    • לאחר קבלת הקצבה הראשונה לא ניתן עוד לעשות שינויים באופן קבלת הקצבה.
      לגבי תאומי מס או מילוי טופס 101 מדובר בהנחיה של מס הכנסה, מידי שנה מס הכנסה משנה את ההנחיות שלו או את הפטורים לאוכלוסיות מיוחדות.

  8. שאלת המיליון היא כנראה בת הזוג שלך: אם הבטחת נניח 240 קצבאות והלכת אחר כך לעולמך, אבל היא ממשיכה מאותו רגע לחיות עוד שנים רבות כשהפנסיה שהיא עצמה חסכה – נמוכה, זו גזירה כלכלית קשה עליה ועל משפחתה. גבר במצב כזה כנראה ידחה את התחלת קבלת הפנסיות.

    • מגבלת ה -240 קצבאות היא ייחודית לביטוח מנהלים. בקרן הפנסיה הקצבה לבן הזוג תשולם לכל החיים.

      • אבל גם בקרן פנסיה יש מגבלה של הבטחת קצבאות. אנחנו הרי לא מדברים על פנסית שארים אלא על פנסית זקנה.

        • בקרן פנסיה, תשולם קצבה לאלמנת פנסיונר לכל החיים. הקצבה לבן הזוג לא מוגבלת לתקופת ההבטחה כמו בביטוח מנהלים.
          ניתן לשלב תקופת הבטחה יחד עם הקצבה לשארי הפנסיונר
          נגעתי בזה בעבר https://pensuni.com/?p=4884

  9. יוסי נדיבי

    ערימת שטויות. הפנסיה כיום נושאת תשואה עלובה ולכן התקבולים יילכו וייפחתו במהלך השנים. הצעתי היא לרכוש נכסים מניבים בחו"ל, תשואה נטו כ 7% + עליית ערך ממוצעת 4% ועליית ערך מטבע בציר זמן ארוך. זה יכה כל קרן פנסיה שהיא והקרן נשארת למשפחה.
    שמתי 41 שנה כסף בשווי עכשווי של 50.000 שקל לשנה. זה אומר חיסכון קרן בלבד צריכה להיות 2.050.000 שקל+ עליית ערך של לפחות 50% והיה צריך להיות חיסכון של מעל 3 מיליון שקל בקופה. בפועל יש 1.700.000 שקל. ביצועים עלובים ביותר.

  10. שלום
    שתי שאלות בבקשה:

    בסעיף 1 בדף הראשון רשום כי המקדם יהיה נמוך יותר אם נדחה את הפרישה. אבל ידוע כי המקדם עולה עם השנים, בגלל גדילת תוחלת החיים. איך מסתדר?

    שאלה נוספת. האם אדם בגיל שישים שמחליט לפרוש לפנסיה ולקבל קצבה, יכול להחליט לעבוד במקביל? אני חשבתי שאם פורשים אז אסור לעבוד.

    שאלה נוזפת: את דחיית הפרישה לגבר ניתן לעשות עד גיל 70, נכון?

    • בוקר טוב,

      תוחלת החיים הולכת ועולה ולכן המקדם של צעירים גבוה יותר משל פורשים. במידה ותדחה את הפרישה ככל והמקדם יגדל זה יהיה בשוליים.

      כן, ניתן לפרוש ולהמשיך לעבוד. נדרש רק לעשות תאום מס בין הכנסות

      ניתן לדחות את הפרישה לנצח, כפי שראית לא תמיד זה כדאי. לפעמים עדיף לקחת את הקצבאות.

כתיבת תגובה

האימייל לא יוצג באתר. שדות החובה מסומנים *

שינוי גודל גופנים
%d בלוגרים אהבו את זה: