דף הבית / צרכנות / קופות גמל להשקעה – כדאי?

קופות גמל להשקעה – כדאי?

בנובמבר 2016 התיר משרד האוצר לקופות הגמל לשווק מוצר חדש, קופות גמל להשקעה. מהן היתרונות הגלומים במוצר חיסכון חדש זה.

ראשית, אסביר מה הן קופות אלה, מדובר בקופות גמל שיאפשרו לחוסכים בהן להפקיד כסף פרטי ששולם עבורו מס כתכנית חיסכון לכל דבר ועניין.

סוג השקעה זה נועד להתמודד עם המספר המצומצם של אפשרויות ההשקעה לכספים פרטיים ולאפשר לציבור דרך נוספת להשקיע ולחסוך. דרך שיש לה יתרונות לא מעטים לעומת האפשרויות הקיימות כעת עליהן נעמוד בהמשך.

קופות גמל, מה היה פעם?

הוותיקים ביננו זוכרים שבעבר חלק מחסכונות הציבור כמו לימודים לילדים, חתונות ועוד היו ממומנים מהפקדות חיסכון חודשיות לאורך השנים בקופות הגמל או בתכניות חיסכון בנקאיות שבסופן היה סכום נכבד. בתקופה זו ניתן היה לפדות את החיסכון מקופות הגמל לאחר 15 שנים מפתיחתו. לאחר השינויים שערך משרד האוצר בשנים 2006 ו-2008 האפשרות לחסוך חיסכון פרטי בקופות גמל נחסמה.

מעבר לכך, עקב הריבית הנמוכה בשוק אגרות החוב, תכניות החיסכון הבנקאיות שהיו נהוגות בעבר אינן אטרקטיביות כיום והאפשרויות האחרות כמו השקעה בשוק ההון אינן נגישות וכדאיות לחלק גדול מהציבור.

אני מקווה שהפתרון של קופות הגמל להשקעה יחזיר את עם ישראל לחסוך (במקום לצרוך) גם לתקופות בינוניות ולא רק לפנסיה.

היתרונות של קופות הגמל להשקעה

  • עלויות נמוכות יחסית לאלטרנטיבות הקיימות, יש לציין שהעלויות תלויות בכושר המיקוח של החוסך ובסכום החיסכון.
  • עלויות קניה ומכירה של נירות הערך בקופות נמוכות משמעותית לעומת קניית נירות ערך ברמת הפרט.
  • ניהול השקעות מקצועי של גופים גדולים שמנהלים כספי ציבור.
  • פיקוח של משרד האוצר על פעילות הקופות.
  • האפשרות ליהנות מהשקעות לא סחירות כמו נדל"ן מניב, הלוואות לגופים גדולים וסוגים נוספים של השקעות שאינם פתוחים  לציבור הרחב אלא לגופים מוסדיים בלבד.
  • אפשרות לקבוע את רמת הסיכון על ידי בחירת מסלולי השקעה מגוונים החל ממסלולים סולידיים יחסית לנועזים.
  • מעבר ממסלול השקעות אחד לאחר (לדוגמא ממסלול סולידי לנועז יותר) לא יחשב כאירוע מס ויבוצע ללא עלות, לעומת החלפת קרן נאמנות לדוגמא שתחשב לאירוע מס וקיימת עלות של מכירה וקניה.
  • ניתן לנייד את היתרה הכספית הצבורה בקופה מגוף מוסדי אחד לאחר מבלי שהמעבר יחשב כאירוע מס וללא עלות.
  • ניתן למשוך את היתרות מהקופה בכל עת בהתראה של 3 ימים בלבד.
  • אפשרות לקביעת מוטבים.
  • ניתן להשוות את התשואות של הקופות השונות בקלות יחסית באתר משרד האוצר.
  • חבות מס של 25% מהרווחים הראליים (לאחר ניכוי המדד) שתשולם במשיכה בלבד.
  • אפשרות למשיכת הסכומים כקצבה ללא מס רווחי הון החל מגיל 60.
  • במידה והיתרה תימשך כקצבה – לא יחול מס רווח הון.

בנוסף יש להביא בחשבון גם את הנקודות הבאות:

ההפקדה המרבית המותרת בקופת גמל להשקעה היא  70,000 ש"ח לשנה לכל בעל תעודת זהות במשפחה, חייבת להיות הבנה שהכספים בקופות אלה מושקעים בשוק ההון גם אם הם במסלול סולידי יחסית,
לכן אנו סבורים שלא רצוי להפקיד כספים לתקופות קצרות אלא לתקופות בינוניות ומעלה – 5 שנים ויותר.

איך לבחור את הקופה הטובה עבורך?  כדאי להיעזר בבעל מקצוע בתחום.

קופות גמל להשקעה – כדאי? by

אודות איל עצמון

איל עצמן בעל רישיון יועץ פנסיוני, CLU, לשעבר מנכ"ל כלל פנסיה וגמל, מנכ"ל תמורה סוכנות לביטוח ומשנה למנכ"ל מנורה מבטחים פנסיה וגמל טלפון 03-9199938

8 comments

  1. תודה! בנוסף יש אפשרות לקחת הלוואה מקופת הגמל, כמו מקרן השתלמות בריביות נמוכות, כשהחסכון ממשיך וצובר

  2. שכחת דמי ניהול גבוהים.
    אנשים שוכחים שדמי ניהול זה מס לכל דבר.

  3. כתבה פרסומית לכל דבר.
    אני רגיל לרמה קצת יותר גבוהה מהבלוג הזה.

  4. האם אפשר כבר לנייד קופ"ג להשקעה מגוף אחד לשני , למייטב ידיעתי לא היה ניתן .

    • ביולוג ירושלמי

      מתחילת יציאתה של קופ"ג להשקעה לשוק היה ניתן לנייד אותה מחברת השקעות/ביטוח אחת לשניה, ללא שום אירוע מס ובלי שום בעיה.
      אפשר בהחלט לנייד קופות גמל להשקעה מגוף אחד לשני.

  5. ביולוג ירושלמי

    תודה רבה, מאמר כיפי לקריאה, ברור ופשוט.
    רק איפה מופיעה עמודת החסרונות של המוצר? 🙁

    1. אפשר להפקיד רק עד 70K בשנה לכל תעודת זהות.
    2. לכרגע קופת הגמל להשקעה לא יודעת לשלם קצבה וצריך להעביר את הקצבה לקרן פנסיה על מנת לקבל קצבה חודשית, כך שבעצם מוותרים על הכסף כולו ועל הצבירה כולה בקופת הגמל להשקעה תמורת קבלת מקדם קצבה מקרן הפנסיה שאליה הועבר הכסף, ובכך מקבלים קצבה חודשית קבועה למספר חודשים X לפי החישוב של המקדם.
    3. בהפיכה של הצבירה בקופת הגמל להשקעה לקצבה חודשית, מחויבים ברכישת ביטוח אריכות חיים.
    4. ?

    מאמר שכזה תמציתי ומעניין הוא ברכה אבל חייב להכיל גם את עמודת החסרונות שמנגד כתובה ומוסברת ללא משוא פנים באותו האופן.
    קצת מאכזב האמת 🙁

  6. היי, במידה ואני מפריש לקרן השתלמות מעבר תקרה, האם ניתן להפוך את גם את החלק שמעבר לתקרת ההפרשה ל IRA? (ואז למעשה להחליף בין מסלולים ללא תשלום מס..)
    תודה, משה

כתיבת תגובה

האימייל לא יוצג באתר. שדות החובה מסומנים *

שינוי גודל גופנים